Digital Assets Servicing.

Neue Prozesse für neue Assets.

Die Abwicklung digitaler Assets — von tokenisierten Wertpapieren über Kryptofondsanteile bis hin zu Kryptowerten wie E-Money-Token — verändert die Wertschöpfungskette grundlegend. Kryptowertpapierregisterführer, Transfer Agents, Kryptoverwahrer sowie DLT-Handels- und Abwicklungssysteme ergänzen oder ersetzen klassische Intermediäre. Bestehende Prozesse verändern sich dadurch und müssen auf öffentliche oder private DLT-Netzwerke adaptiert werden.

Depotbanken, Verwahrstellen, Kryptoverwahrer und andere Abwickler stehen vor der Aufgabe, Asset-Servicing-Prozesse wie bspw. Custody-Verfahren oder Settlement-Mechanismen neu zu denken — ohne die bestehenden Core-Banking-Systeme dadurch abzulösen. Neuartige Prozesse und Abwicklungstechnologien müssen dabei in die bestehende Infrastruktur und internen Kontrollsysteme integriert werden. Je nach Assetklasse greifen dabei unterschiedliche regulatorische Anforderungen, etwa aus MiCAR, KWG und MaRisk oder dem eWpG und der MiFID II.

Was wir tun (Auszug)

• Gap- und Impact-Analyse auf bestehende Prozesse vor der Einführung von tokenisierten Wertpapieren, Kryptowerten und anderen Assetklassen entlang der gesamten Wertschöpfungskette
• Business Analyse und Erarbeitung von Konzepten für die Abwicklung von Kryptowerten im Handels- und Verwahrgeschäft bei Finanzinstituten
• Konzeption und Einführung von Verwahr- und Abwicklungsprozessen für tokenisierte Wertpapiere und andere Assetklassen
• Einführung einer tragfähigen Product Governance für das Digital-Asset-Servicing
• Auswahl und Evaluierung von Technologieanbietern, Datenprovidern und regulierten Service-Providern — für robuste Prozesse mit dem Qualitätsanspruch regulierter Finanzinstitute

Ausgewählte Referenzen (anonymisiert)

• Beratung und Business Analyse einer Transaktionsbank zur Weiterentwicklung ihres Angebots im Kryptohandel und der Verwahrung im Massenmarktgeschäft
• Beratung einer Abwicklungsplattform für tokenisierte Wertpapiere bei der Einführung von skalierbaren Abwicklungsprozessen für digitale Finanzinstrumente
• Projektleitung bei der Einführung von Verwahr- und Abwicklungsprozessen für tokenisierte Wertpapiere bei einer deutschen Depotbank
• Aufbau von Kernprozessen für das Customer-Lifecycle-Management und Verankerung von AML-Verfahren für einen Stablecoin-Emittenten
• Entwicklung von Prozessen für das Angebot und die Abwicklung von Kryptofondsanteilen für einen Kryptowertpapierregisterführer und eine Verwahrstelle